ادغام شرکت‌های مشابه برای افزایش بهره‌وری در «شستا»/ مروری بر برنامه‌های توسعه‌ای در «شستا»

به گزارش آوای آگاه؛ مجمع عمومی عادی سالیانه شرکت سرمایه‌گذاری تأمین اجتماعی (شستا) با حضور گسترده سهامداران و نمایندگان قانونی آن‌ها، عصر روز گذشته برگزار شد.

ادغام شرکت‌های مشابه و برنامه‌های کلان

در این جلسه، شستا اعلام کرد که برنامه دارد 11 شرکت با فعالیت‌های مشابه را ادغام کند. تاکنون ادغام چهار شرکت از این تعداد انجام شده است. همچنین شستا سهم 3درصدی از تولید ناخالص داخلی کشور را به خود اختصاص داده است.

پروژه‌های بزرگ شستا و نتایج عملکرد مالی

از جمله اقدامات شستا در سال مالی 1402 می‌توان به افتتاح و بهره‌برداری از 12 پروژه بزرگ به ارزش 26هزار میلیارد تومان اشاره کرد. همچنین اجرای 140 پروژه دیگر و مختومه شدن 1200 پرونده حقوقی از مجموع 3600 پرونده با اثر مالی 11هزار میلیارد تومانی به نفع شستا از دیگر موفقیت‌های این مجموعه بوده است.

چالش‌های کلیدی پیش روی شستا

در ادامه جلسه، شستا با اشاره به برخی از چالش‌های کلیدی خود، از جمله تغییرات مکرر در فرمول قیمت‌گذاری خوراک شرکت‌ها، تأخیر در تخصیص ارز توسط بانک مرکزی برای واردات مواد اولیه و ماشین‌آلات و سیاست‌های انقباضی بانک‌ها در اعطای تسهیلات صحبت کرد. علاوه بر این، منع صادرات برخی محصولات و لغو گسترده معافیت‌های مالیاتی نیز از جمله موانع مهم پیش روی شستا عنوان شدند.

برنامه‌های مالی سال ۱۴۰۳ و عرضه اولیه نفت ستاره خلیج فارس

شستا برای سال مالی 1403 برنامه‌های مهمی از جمله کسب درآمد تجمیعی 390هزار میلیارد تومانی، سود خالص 100هزار میلیارد تومانی و درآمد ارزی 2.8 میلیارد دلاری دارد. همچنین عرضه اولیه سهام شرکت نفت ستاره خلیج فارس در بورس و افزایش سرمایه 87 شرکت به ارزش 100هزار میلیارد تومان از دیگر برنامه‌های این مجموعه است.

کاهش سود و پیگیری حقوق سهامداران

مدیرعامل شستا با اشاره به کاهش سود شرکت در سال جاری توضیح داد که کاهش ۶۸درصدی سود پالایشگاه نفت ستاره خلیج فارس، عامل اصلی این کاهش بوده است. دلیل آن نیز به تغییرات در قیمت خوراک پالایشگاه‌ها و پتروشیمی‌ها و تأثیر این تغییرات از ابتدای سال 1402 بازمی‌گردد. شستا در راستای احقاق حقوق سهامداران پیگیری‌هایی برای اصلاح این تصمیم انجام داد که در نهایت هیئت وزیران در خردادماه 1403 تغییراتی را اعمال کرد.

اقدامات حقوقی و توسعه هلدینگ‌ها

یکی از نکات کلیدی گزارش، اشاره به مختومه شدن 1200 پرونده حقوقی و تشکیل کمیته واگذاری شستا بود. همچنین تعیین تکلیف 11هزار میلیارد تومان پرونده به نفع شرکت‌های شستا و ایجاد کمیته حقوقی که موجب کاهش 19هزار میلیارد تومان اختلاف مالیاتی شد، از دیگر دستاوردهای این مجموعه بود.

پروژه‌های توسعه‌ای و دارایی‌های شستا

شستا بیش از 163 همت سرمایه دارد و پیش‌بینی می‌شود که این رقم در سال جاری به 200 همت برسد. همچنین در حال حاضر شستا 178 شرکت کنترلی و سیت مدیریتی در 94 شرکت دیگر دارد. در ادامه، 20درصد از شرکت‌های شستا 80درصد سود خود را تقسیم می‌کنند و برنامه افزایش سرمایه در هلدینگ‌های تابعه به حدود 11هزار میلیارد تومان رسیده است.

مولدسازی و مدیریت دارایی‌های غیرمولد

شناسایی ۵۲۵ ملک غیرمولد گروه به ارزش 200هزار میلیارد تومان و مساحت 24 میلیون متر مربع از دیگر اقدامات مهم شستا در حوزه دارایی‌ها بوده است. برنامه‌ریزی برای مولدسازی 130 ملک به مساحت ۵ میلیون متر مربع و ارزش ۷۵هزار میلیارد تومانی نیز در دستور کار است. همچنین امضای تفاهمنامه‌هایی برای ساخت 330هزار متر مربع و برگزاری 77 مزایده عمومی برای املاک از دستاوردهای مهم شستا در این حوزه به شمار می‌روند.

پرونده‌هایی به ارزش 39 همت در مراجع قضایی در دست پیگیری است؛ چرا که حاضر نیستیم ریالی از حقوق سهامداران شستا به جیب دولت برود.

چالش‌های قانونی و اقتصادی

قوانین خلق‌الساعه باعث کاهش تولید و درآمد ریالی و دلاری شستا شد. افزایش سرمایه شستا از ۱۶۳ همت به حداقل 200 همت جهت بکارگیری منابع در تکمیل پروژه‌های جاری و انجام سرمایه‌گذاری‌های جدید پربازده و بزرگ‌ مقیاس امسال باید انجام شود و این خواسته‌ی مجموعه شستا است. بهینه‌سازی پرتفوی شستا، خروج از بنگاه‌های خارج از استراتژی، کم‌بازده، زیان‌ده و کوچک ‌مقیاس و همچنین صرف منابع حاصل از مولدسازی دارایی‌ها و افزایش سرمایه و فروش دارایی‌ها و سهام در فرصت‌های سرمایه‌گذاری پربازده و بزرگ ‌مقیاس و همچنین تفویض اختیار در ابعاد مختلف از جانب هیئت مدیره و هیئت امنای سازمان تأمین اجتماعی جهت تصمیم‌گیری سریع و اثربخش در زمینه‌های گوناگون از پیشنهادات هیئت مدیره این شرکت به مجمع بود.

برنامه‌های آتی شستا

مهم‌ترین برنامه سرمایه‌گذاری تأمین اجتماعی برای سال مالی 1403، عرضه اولیه و افزایش سرمایه تمامی شرکت‌های زیرمجموعه است. این اقدام با هدف تقویت توان مالی و افزایش بازدهی شرکت‌ها صورت می‌گیرد. جمع کل طرح‌های شستا به ۶۳۶ همت می‌رسد که نشان از حجم بالای پروژه‌های توسعه‌ای این مجموعه دارد.

پیگیری حقوقی و پروژه‌های جدید

پرونده شرکت منحل‌شده اکسیر فارما همچنان در جریان بوده و شستا از طریق ماده ۴۷۷ به دنبال احقاق حقوق خود در این زمینه است. پیگیری‌های حقوقی در این خصوص ادامه دارد. مدارک لازم برای عرضه اولیه شرکت رایتل تکمیل شده و به‌ زودی شاهد ورود این شرکت به بازار سرمایه خواهیم بود.

در مهرماه، نماد شرکت سرمایه‌گذاری کشت و دام و صنایع لبنی تأمین در بازار سرمایه درج شد که این موضوع، قدمی مهم در جهت توسعه فعالیت‌های این حوزه محسوب می‌شود. فرایند مولدسازی برای 130 ملک به مساحت تقریبی ۵ میلیون متر مربع و ارزش ۷۵ همت نیز در دستور کار قرار گرفته است. این اقدام می‌تواند باعث افزایش بهره‌وری دارایی‌های شستا شود.

بررسی پرونده‌ها و قوانین جدید

تمام پرونده‌های قضایی و حقوقی، چه مهم و چه کم‌اهمیت، به‌طور دقیق بررسی خواهند شد. گزارش این بررسی‌ها هر سه ماه یکبار منتشر می‌شود و انتظار می‌رود تا پایان سال مالی آینده تمامی این پرونده‌ها حل‌وفصل شوند.

طبق ابلاغیه دولت، شستا باید از مدیریت 80درصد سهام برخی شرکت‌ها خارج شود تا این شرکت‌ها به‌صورت بهینه و مولد اداره شوند. همچنین شستا مجاز نخواهد بود بیش از 20درصد سهام یک شرکت را در اختیار داشته باشد. به‌منظور بهینه‌سازی و ارتقای بنگاه‌های کم‌بازده، تا سقف 20هزار میلیارد تومان منابع مالی به این بخش‌ها تزریق خواهد شد.

دستاوردها و کمیته‌های جدید

طی سال مالی ۱۴۰۲، سرمایه‌گذاری تأمین اجتماعی دستاوردهای مهمی را ثبت کرده که از جمله آن‌ها مختومه شدن 1200 پرونده حقوقی مرتبط با شستا است. کمیته واگذاری شستا تشکیل شده و امسال با رویکرد اجرایی و عملیاتی فعالیت خواهد کرد. حدود 11هزار میلیارد تومان از پرونده‌های مالی به نفع شرکت‌های شستا تعیین تکلیف شده است.

همچنین ایجاد کمیته حقوقی منجر به حل‌وفصل اختلافات مالیاتی به مبلغ ۱۹هزار میلیارد تومان به نفع شرکت‌های شستا شده است. براساس ماده ۲۸، برنامه فروش ۴۸ شرکت کوچک ‌مقیاس تحت کنترل و 13 شرکت کوچک ‌مقیاس مدیریتی در دستور کار قرار گرفته است.

چالش‌های پیش روی شستا

در ادامه این مجمع به چالش‌های پیش روی شستا نیز اشاره شد؛ از جمله اینکه ۸۹درصد بودجه پیش‌بینی شده در 6ماهه پرچالش سال 1403 محقق شد. در 6ماهه دوم به شرطی 100 همت سود محقق می‌کنیم که اجازه بدهید با عدم تقسیم سود حداکثری، سرمایه‌گذاری انجام دهیم.

نوروزی، مدیرعامل شستا گفت: ما از ستاد اجرایی فرمان امام شرکت خریداری نمی‌کنیم و پروژه خریداری کردیم؛ از جمله پروژه 900هزار تنی PP که آورده ما در این پروژه ۷۸ میلیون دلار است.

زمان پایان برخی طرح‌ها براساس تاریخ: مهر پتروکیمیا دو سال، فرآور انرژی پاک یک سال و پترو پالایش مکران انرژی پنج سال. در ادامه جلسه این مجمع، امیرحسین نادری، مدیرعامل تاصیکو با اشاره به میزان اکتشاف و بهره‌برداری از معادن طلای تفتان و سقز گفت: تاکنون اکتشافات خوبی داشتیم. معادل 500 کیلو طلا در معدن شرق کشور (سیستان و بلوچستان) بهره‌برداری شد، اما در فازهای بعدی یک تن طلا و تا هفت تن طلا را در برنامه اکتشاف و تولید داریم. همچنین معادل 30درصد از معدن شرق اکتشاف شده است.

طرح معدن طلای کردستان، سقز در حال انجام بوده و در خردادماه سال آینده به بهره‌برداری خواهد رسید. عیار معدن طلای سقز بیش از سیستان و بلوچستان است، اما میزان طلای معدن سیستان و بلوچستان از معدن طلای کردستان بیشتر است.

درخصوص نفت ستاره خلیج فارس، در 3‌ماهه آخر سال گذشته و 2ماهه اول امسال، موضوع پرونده نیکو دنبال و منجر به یک قرارداد پنج‌ جانبه شد. براساس این قرارداد، تمامی پولی که نیکو برای اتمام پروژه به ما داد، در اختیار بانک مرکزی قرار گرفت. همچنین سهام تاپیکو در وثیقه بوده و آزادسازی سهام وثیقه در دست پیگیری است. زیان تسعیر ارز 16 همت در سال گذشته برای ستاره خلیج فارس منجر به کاهش سود شد که امسال این موضوع حل شده است.

برنامه‌های تیپیکو و تجدید ارزیابی

در تیپیکو برنامه‌ریزی کردیم که 15 همت سود تحویل دهیم. درخصوص تجدید ارزیابی، آخرین تجدید ارزیابی در سال 1400 انجام شده و قرار است قانون پنج ساله تجدید ارزیابی تغییر کند و به سه سال کاهش یابد.

صندوق سرمایه‌گذاری و متمرکزسازی پرونده‌ها، ایجاد صندوق سرمایه‌گذاری دانش بنیان با سرمایه سه همت، افزایش سرمایه 87 همتی به مبلغ بیش از 100 همت و تجدید ارزیابی دارایی‌های شرکت‌ها و انتقال آن به سرمایه از برنامه‌های سال 1403 شستا است. در جلساتی با آقای محسنی اژه‌ای درخواست کردیم که پرونده‌های شستا در دو یا سه شعبه متمرکز شوند تا پیگیری آسان‌تر شود.

در پایان مجمع، شستا به ازای هر سهم 150 ریال سود نقدی تقسیم کرد.